1inch revolutioneert de DeFi: Aqua komt eraan, de eerste gedeelde liquiditeitslaag

Een nieuw paradigma voor gedecentraliseerde liquiditeit

1inch, de onbetwiste leider in het DeFi-ecosysteem, markeert een keerpunt met de publieke lancering van Aqua, de eerste shared liquidity layer die belooft de spelregels te herschrijven voor liquiditeitsverschaffers en traders. Na het debuut dat in november 2025 was voorbehouden aan ontwikkelaars, is Aqua nu voor iedereen beschikbaar en biedt het een alternatief met gecontroleerd risico ten opzichte van het traditionele pool-gebaseerde model dat tot nu toe de gedecentraliseerde financiën heeft gedomineerd.

Wat is Aqua en waarom verandert het alles

In tegenstelling tot de klassieke modellen, waarin liquiditeitsverschaffers hun assets in pools moeten vastzetten, introduceert Aqua een self-custodial systeem: de tokens blijven altijd in de wallet van de gebruiker en worden alleen gebruikt wanneer een transactie voldoet aan de criteria van een open positie. In de praktijk fungeert het protocol als een register: de gebruiker koppelt zijn wallet, keurt het saldo van een token goed en creëert liquiditeitsposities die dat saldo kunnen aanspreken. Wanneer er een compatibele swap-order binnenkomt, haalt Aqua de benodigde tokens uit de wallet en stuurt de ontvangen tokens, samen met eventuele fees, terug in één enkele atomaire transactie. Als er geen geschikte swaps zijn, blijven de tokens volledig onder controle van de gebruiker.

Volgens Sergej Kunz, medeoprichter van 1inch, “was de liquiditeitsmarkt kapot, maar pas nu, met Aqua, wordt duidelijk hoe inefficiënt het oude model was. Verschaffers hoeven de beperkingen van pools niet langer te accepteren: liquiditeit wordt eindelijk nuttig en actief overal waar vraag is, zonder afstand te doen van de eigen custody over de assets.”

Incentives en beloningen: het rewardprogramma

De lancering van Aqua gaat gepaard met een ambitieus incentiveprogramma, beheerd door Degensoft Ltd (BVI) en aangedreven door Merkl-technologie. De 1inch Foundation heeft 10 miljoen 1INCH-tokens uitgetrokken om liquiditeitsverschaffers te belonen, aangevuld met 500.000 USDC die door de 1inch DAO ter beschikking zijn gesteld. Het doel is de groei van de liquiditeit te versnellen en de swap-activiteit op de ondersteunde paren te stimuleren, waarbij providers niet alleen een efficiëntere ervaring krijgen, maar ook de mogelijkheid om extra beloningen te verdienen. De voorwaarden, de betrokken markten en de beschermingsmechanismen worden uiteengezet in de officiële configuratie van de campagne.

De beperkingen van het oude pool-based model

Volgens 1inch vormt het huidige, op pools gebaseerde systeem een aanzienlijke belemmering voor de schaalbaarheid van DeFi en voor de instroom van kapitaal uit de traditionele financiële wereld. Het deponeren van assets in pools betekent afstand doen van de custody en het kapitaal versnipperen over verschillende protocollen, paren en prijsklassen. De gegevens die door Dune in opdracht van 1inch zijn verzameld, spreken boekdelen: in de eerste helft van 2026 bleef 85% van de geconcentreerde liquiditeit op de belangrijkste DEX’en ongebruikt, goed voor ongeveer 1,6 miljard dollar van in totaal 1,84 miljard. Elke week bleef gemiddeld 542 miljoen dollar volledig buiten range, met een geschatte misgelopen fee-opbrengst van 150 miljoen dollar per jaar.

Hoe Aqua werkt: efficiëntie en controle

De kracht van Aqua ligt in de mogelijkheid om hetzelfde walletsado te gebruiken om meerdere posities tegelijk te ondersteunen. Terwijl in het traditionele model de liquiditeit wordt opgesplitst over verschillende pools en posities, kan bij Aqua één enkel saldo gelijktijdig meerdere quotes dekken. Zo kan een saldo van 100.000 dollar drie posities ondersteunen die samen 300.000 dollar aan liquiditeit bieden, en potentieel zelfs meer. De tokens blijven altijd beschikbaar voor elke positie: er wordt niets geleend en elke swap kan alleen worden uitgevoerd tegen de assets die daadwerkelijk in de wallet aanwezig zijn.

De posities op Aqua kunnen full range, geconcentreerd of geankerd zijn, afhankelijk van het paar en het type positie dat wordt gekozen. Gebruikers kunnen zelfstandig posities openen en sluiten, zonder enige lock-upverplichting. De blootstelling is altijd beperkt tot de tokens die daadwerkelijk in bezit zijn, nooit tot de theoretische som van alle posities. Als de wallet een swap niet kan dekken, gebruikt Aqua die tokens simpelweg niet.

Multi-chain beschikbaarheid en nieuwe functionaliteiten

Vanaf dag één is Aqua actief op 13 EVM-chains, waaronder Ethereum, Arbitrum, Base, Robinhood Chain en BNB Chain. De lancering brengt tal van extra functionaliteiten met zich mee: een ranglijst van liquiditeitsverschaffers, een speciaal scherm voor incentives, visuele liquiditeitskaarten, batch-creatie van posities, providerprofielen met cross-chain posities, sub-wallets en binnenkort een door artificiële intelligentie ondersteunde provisioning-flow via de 1inch Business MCP, met veilige batchdistributie.

Veiligheid en totale controle

Veiligheid was een absolute prioriteit: Aqua heeft acht onafhankelijke audits doorstaan, uitgevoerd door OpenZeppelin, Bailsec, Hashlock, Hexens, MixBytes, Nethermind, Theori en Decurity. Het volledig self-custodial ontwerp garandeert dat de tokens van gebruikers nooit door het protocol worden beheerd: een swap kan alleen de assets verplaatsen die zich op het moment van uitvoering daadwerkelijk in de wallet van de provider bevinden. Het intrekken van machtigingen blokkeert onmiddellijk nieuwe swaps zodra de transactie on-chain is bevestigd. Bovendien beschermt de structuur van Aqua tegen pogingen tot fee sniping door bots, omdat elke positie slechts één eigenaar heeft en er geen gedeeld feepunt bestaat dat kan worden uitgebuit.

Het is echter belangrijk om te onthouden dat, hoewel men de controle over de eigen assets behoudt en de blootstelling beperkt, liquiditeitsverschaffers nog steeds worden blootgesteld aan marktrisico’s, prijsfluctuaties (impermanent loss) en risico’s verbonden aan smart contracts. Swap-fees zijn niet gegarandeerd en de rewards zijn variabel, in overeenstemming met de voorwaarden die door het programma zijn gepubliceerd.

1inch: voortdurende innovatie in DeFi

1inch bevestigt zich als drijvende kracht achter innovatie in gedecentraliseerde financiën en biedt een platform dat meer dan 27 miljoen gebruikers bedient met een efficiënte en goedkope crypto-tradingervaring, met een dagelijks volume van meer dan 100 miljoen dollar. Naast swaps biedt 1inch geavanceerde tools zoals een veilige self-custodial wallet, een portfolio tracker, een businessportaal voor toegang tot de meest geavanceerde technologieën en zelfs een debetkaart voor uitgaven in crypto. Het doel is duidelijk: DeFi vereenvoudigen en voor iedereen toegankelijk maken.

Conclusie: Aqua markeert het begin van een nieuw tijdperk

Met de lancering van Aqua effent 1inch de weg voor een efficiëntere, veiligere en meer user-centric DeFi. De mogelijkheid om liquiditeit te verschaffen zonder afstand te doen van de custody, de efficiëntie in het gebruik van kapitaal en de gerichte incentives vormen een keerpunt voor de hele sector. Voor iedereen die actief is in gedecentraliseerde financiën is Aqua niet alleen een nieuwigheid: het is de toekomst die nu werkelijkheid wordt.